I fattori fondamentali sono rappresentati dalle sottostanti condizioni economiche, commerciali e finanziarie di un paese. Esiste una serie numerosa e variegata di variabili macroeconomiche capaci di influenzare il mercato valutario, in modo diretto e indiretto. La maniera in cui un dato macroeconomico riesce a influenzare il mercato dei cambi puo anche essere differente sul brevissimo e sul medio lungo periodo. Ciascun dato, reso pubblico nello stesso momento per tutti gli investitori, dal piu piccolo al piu importante, va a incidere sulla percezione delle condizioni correnti di un’economia e sulle aspettative per il futuro, offrendo dunque possibilita di trading.

I principali dati su cui si concentra quotidianamente l’attenzione degli operatori sono :

Cpi M/M
Indice dei prezzi al consumo, valutato rispetto al mese precedente. Si tratta dell'indicatore piu importante delle dinamiche inflazionistiche e il mercato reagisce sempre alla sua pubblicazione.

Gdp Q/Q
Prima stima del Gross Domestic Product, ovvero la ricchezza nazionale prodotta rispetto al trimestre precedente. Il Gdp ha tra i suoi componenti i consumi che rappresentano i 2/3 del Gdp complessivo, gli investimenti, la spesa pubblica e le esportazioni nette. Due cali trimestrali consecutivi rappresentano una recessione tecnica. Gli operatori sono molto attenti a questo dato.

Industrial Production
Produzione industriale valutata rispetto al mese precedente. L'indice misura il valore ell'output dei settori manifatturiero, estrattivo ed energetico, sia per la domanda domestica che per l’esportazione. Non comprende, la produzione agricola, le costruzioni, i trasporti, i servizi e le spese governative. La produzione industriale provoca sempre una reazione importante da parte dei mercati.

Pmi/Ism Manufacturing Index
Indice di fiducia del comparto manifatturiero valutato mensilmente su base nazionale. Al di sopra di 50,0 segnala espansione e sotto 50,0 segnala contrazione. Gli operatori seguono con molta attenzione questo indice.

Ppi M/M
Indice dei prezzi alla produzione valutato rispetto al mese precedente. Si tratta di una statistica elaborata su un paniere di beni destinati ai produttori nelle diverse fasi del processo produttivo. Vengono inclusi un po' tutti i comparti merceologici. Questo dato puo rappresentare un anticipatore di possibili pressioni inflazionistiche, ed e seguito con molta attenzione.

Retail Sales M/M
Vendite al dettaglio valutate rispetto al mese precedente. Questa statistica valuta la vendita mensile di beni durevoli e non durevoli al consumatore finale. Vengono incluse aziende di dimensioni differenziate, mentre non rientrano in questo dato le spese effettuate per i servizi. Gli operatori sono molto attenti a questo dato.

Home Sales
Vendita mensile delle abitazioni. E' la statistica piu importante del mercato immobiliare residenziale. Questo dato fornisce le condizioni generali del mercato immobiliare, e l'andamento dei prezzi degli immobili incide naturalmente sull'inflazione.

Trade Balance
Bilancia commerciale elaborata e diffusa mensilmente. Fornisce il saldo netto delle importazioni ed esportazioni di beni e servizi da e verso il Paese di riferimento. Gli operatori seguono con media attenzione questo dato.

Factory Orders
Ordinativi all’industria: e un dato diffuso mensilmente. Questa statistica e composta da due elementi: una componente sugli ordini di beni durevoli, e una componente riguardante i beni non durevoli, o di consumo. É utile per comprendere lo stato di salute del settore manifatturiero nazionale.

Pmi/Ism Service Business Index
E’ una statistica a carattere nazionale sul settore non manifatturiero, calcolato mensilmente. Questo dato e un po' meno importante rispetto all’ISM/PMI manifatturiero. I mercati finanziari tendono a reagire ai cambiamenti inattesi dell'indice. L’ISM/PMI non manifatturiero con l’ISM/PMI manifatturiero comprende circa il 90% delle aziende considerate per determinare il PIL nazionale.